Виды факторинга: как предпринимателю настроить финансирование поставок под свой бизнес

Что делать предпринимателю, когда для сделки нужны деньги, но их нет? В этой ситуации кредит на бизнес — не единственный выход. Если у бизнесмена были поставки, по которым с ним еще не рассчитались, возможным ответом на вопрос «где взять деньги» будет: воспользоваться факторингом. 

Торговые сети закупают продукты у поставщиков. Дистрибьюторы заказывают товар у производителей. Крупные производители получают сырье у компаний, которые это сырье делают. У всех этих контрагентов ежедневно случаются сделки между собой на крупные суммы. И эти сделки устроены не так, как отношения в магазине, когда покупатель платит деньги и забирает товар. Как правило, обычно сначала к покупателю поступает товар от поставщика, и только через какое-то время, указанное в договоре, продавец получает оплату.

Но что делать, если продавцу деньги потребовались раньше срока в договоре? Он может взять кредит в банке. А может воспользоваться факторингом. В обоих случаях придется платить проценты, но у факторинга есть ряд особенностей и преимуществ.

Воспользуйтесь сервисом для быстрого финансирования поставок и услуг с отсрочкой платежа

Оставить заявку

Факторинг в терминах и примерах

Прежде чем перейти к рассказу об особенностях факторинга, нужно договориться о терминах. Знакомимся с понятием факторинга кратко, пошагово и с примерами.

Дебиторская задолженность — ситуация, когда покупатель должен поставщику оплату. Поставщик понимает, что через несколько месяцев этот долг будет закрыт.

Павел — индивидуальный предприниматель, поставщик шоколада. Его шоколадки закупает торговая сеть «Покупайка». По договору Павел поставил партию шоколада 15 марта, но оплату, миллион рублей, получит только 15 мая. Павлу не по душе эта дебиторская задолженность, но именно на таких условиях работает торговая сеть. Что поделать!

Право требовать оплату можно продавать. Например, банку или другой специализированной коммерческой компании. Тогда продавец получит меньше денег, но сразу после отгрузки. А банк позже получит оплату от покупателя.

Факторинг — комплекс услуг по управлению дебиторской задолженностью. В пакет входит передача права на долг (ее фиксирует договор уступки требования, он же право требования, цессия) и другие услуги, которые помогут вернуть долг: бухгалтерские, юридические, информационные. Услуги факторинга может предлагать финансовая организация (банк или факторинговая компания). Сервисы-агрегаторы позволяют выбрать из разных факторинговых предложений подходящее.

Павлу понадобились деньги на закупку партии какао-бобов, но на календаре 15 апреля. Самый большой долг за поставку именно у сети «Покупайка». До получения оплаты еще целый месяц. Поставщику Павлу порекомендовали сервис «Факторинг», в котором можно получить оплату за поставку раньше срока в договоре.

Фактор, финансовый агент — компания, которая оказывает услуги сопровождения денежных требований. Факторы тщательно проверяют дебиторов перед тем, как заключить сделку, поэтому факторингом обычно пользуются при долгосрочных отношениях с надежными партнерами.

Поставщик Павел выбрал в сервисе предложение от одного из финансовых агентов — компании «Фактор денег». «Фактор денег» готов выдать поставщику Павлу миллион, которые ему должна торговая сеть «Покупайка». За комиссию в 20% годовых (проценты и расчёты условные).

Как вычислить комиссию за факторинг

Комиссия высчитывается по такой формуле:

Сумму поставки умножить на ставку факторинга в процентах годовых, умножить на срок, оставшийся до даты оплаты, и разделить на 365.

1 000 000 х 0,2 х 30 / 365 = 16 438 рублей. В такую сумму обойдется Павлу оплата услуг компании-фактора в истории с ранней оплатой долга «Покупайки». За то, чтобы получить миллион на месяц раньше, Павел отдаст чуть больше 16 тысяч. Ему эта идея нравится.

Фактор оплачивает поставку вместо покупателя раньше срока, получает за это комиссию от продавца. Обычно фактор перечисляет 85-95% долга, а остаток переводит после завершения сделки, удержав из него свою комиссию. А вот что происходит, если покупатель не выплатил долг — зависит от того, какой вид факторинга выбран.

60+ факторов на площадке

Поможем подобрать фактора и заключить договор онлайн

Подключить

Каким бывает факторинг

Важная особенность: факторинг можно настроить по разным параметрам, как звукорежиссер настраивает бегунками звук на пульте. В зависимости от расположения «бегунков» схема факторинга меняется. Он может стать похожим на кредит: продавец берет деньги, а потом должен отдать с процентами банку. Или может выглядеть как уступка требования: продавец берет деньги, а потом банк сам будет разбираться с долгом покупателя. А может не походить ни на то, ни на другое.

Расскажем, какие «бегунки настройки» есть на условном пульте факторинга.

Факторинг с финансированием и без финансирования

Факторинг с финансированием подразумевает банком оплату около 85% дебиторской задолженности. Остальные 15% суммы сделки бронируются на всякий случай: вдруг будут претензии по качеству, количеству, параметрам продукции. Из этого остатка обычно удерживается комиссия за факторинг.

Факторинг без финансирования предполагает, что фактор становится посредником между покупателем и продавцом. Он не дает деньги поставщику, а взаимодействует с покупателем: контролирует своевременность погашения долга, требует оплату по счетам. Этот вид факторинга редко используется в России.

Факторинг с регрессом или без регресса

Допустим, продавец взял деньги у фактора, а покупатель не оплатил поставку вовремя или заплатил не полностью. С кого фактор будет требовать долг?

Факторинг с регрессом — это договор, по которому фактор имеет право требовать недостающие деньги с продавца.

Компания «Фактор денег» выплатила Павлу 900 тысяч, еще 85 тысяч будут возвращены после завершения сделки. Но «Фактор денег» не может получить деньги с торговой сети «Покупайка». Поэтому «Фактор» идет к поставщику Павлу и требует вернуть обратно 900 тысяч.

Факторинг без регресса — это договор, по которому фактор сам разбирается с проблемами по долгу. Это вариант «по умолчанию»: если в договоре не указан вид факторинга, то по п. 3 ст. 827 Гражданского кодекса РФ подразумевается факторинг без регресса. Такой факторинг дороже других, ведь риски на стороне фактора. А фактор в свою очередь особо тщательно оценивает надежность покупателя, прежде чем согласовать услугу.

Поставщик Павел выбрал факторинг без регресса, поэтому он продал миллионный долг за 970 тысяч. Если 15 мая компания «Фактор денег» не сможет получить оплату с торговой сети «Покупайка», к Павлу это уже не будет иметь никакого отношения. Фактор своими усилиями будет требовать оплату по просроченному долгу.

Безрегрессный факторинг может выступить в качестве прямой альтернативы кредиту. Финансовый агент берет на себя все риски. Поставщик остается при деньгах, даже если покупатель не рассчитался по долгам и не способен это сделать.

Хотя теоретически ценность факторинга заключается именно в услугах сопровождения работы с долгом, де-факто в России он применяется в основном в качестве альтернативы кредиту — как ещё один способ получить деньги. Тут у факторинга есть свои преимущества.

Факторинг под особенности бизнеса

Открытый и закрытый факторинг

При открытом факторинге покупатель знает о сделке с фактором. Он получает и подписывает уведомление об уступке задолженности фактору, подтверждая этим намерение выплатить долг уже фактору. Поэтому комиссия за такой факторинг на несколько процентов ниже.

Поставщик получает деньги от фактора. Когда пройдет время отсрочки, покупатель заплатит уже не поставщику, а фактору.

Но иногда покупатель не согласен на факторинг. Например, он не настолько заинтересован в конкретном поставщике, чтобы менять платежные реквизиты, подписывать новые документы. Или покупатель — госорганизация, в которой сложно определить лицо, принимающее решение об обновленных условиях. Вдобавок в сделках с государственными и муниципальными предприятиями условия договоров жестко фиксированы.

В таких ситуациях используют закрытый факторинг — переуступку прав на долг без уведомления покупателя. Это усложняет процесс перечисления средств: увеличивается количество транзакций. Фактор выплачивает деньги поставщику, покупатель оплачивает товар поставщику, поставщик возвращает деньги фактору. Впрочем, большее количество заполняемых документов — единственная сложность этого вида факторинга.

Павел выбрал открытый факторинг и уведомил торговую сеть «Покупайка» об уступке прав на долг. Теперь сеть 15 мая оплатит поставку шоколада не Павлу, а компании «Фактор денег».

Агентский (реверсивный) факторинг

Торговая сеть «Покупайка» заплатила долг компании «Фактор денег» и продолжила сотрудничество с Павлом, который расширил ассортимент и стал привозить еще и редкие экзотические фрукты. Это хит сезона! Люди даже едут за экзотикой из других регионов. Сеть готова закупить партию фруктов на миллион, но на этот раз Павел требует оплатить 500 тысяч сразу, а остальные 500 уже с отсрочкой. «Покупайка» не может оплатить поставку до того, как сама продаст фрукты людям в розничных магазинах. Поэтому сеть обращается через сервис «Факторинг» к уже знакомому ей «Фактору денег» за финансированием.

Реверсивный факторинг (иначе — агентский факторинг) называется так, потому что действует «наоборот»: за раннюю оплату долга комиссию платит не поставщик, а покупатель товара. Комиссия за него сопоставима с комиссией при обычном факторинге. Агентский факторинг позволяет покупателю товара — потенциальному должнику — самостоятельно заключить сделку с фактором. Это нужно, когда поставщик не согласен на отсрочку платежа или требует аванс, а покупатель хочет отсрочить оплату или поделить ее на несколько частей.

Первое рассмотрение сделки покупателя с фактором при реверсивном факторинге обычно занимает порядка двух недель. Зато положительное решение фактора дает покупателю возможность оплачивать товар без отсрочки разным поставщикам: подавать отдельную заявку на каждую сделку не нужно. Фактор устанавливает лимит, в рамках которого покупатель может пользоваться деньгами фактора для расчетов с поставщиками по своему усмотрению. Фактор перечислит аванс поставщику, а спустя какое-то время (например, после продажи потребителям закупленного товара) покупатель оплатит фактору этот долг и комиссию.

Торговая сеть «Покупайка» получила от «Фактора денег» одобрение финансирования на миллион. Теперь фактор заплатит поставщику Павлу аванс за шоколад, а сеть отдаст эти деньги фактору после продаж розничным покупателям за вычетом комиссии. Еще полмиллиона, которые готов «одолжить» фактор, у сети есть в запасе для авансирования других ключевых поставок.

Договор факторинга помогает покупателю договориться об отсрочке оплаты с поставщиком: наличие посредника с репутацией становится гарантией будущих выплат. Агентский факторинг часто используют крупные покупатели, которые работают со множеством поставщиков. Возможность ранних оплат позволяет им получать от поставщиков скидки на товары, согласовывать с фактором более поздний срок выплат и тому подобным образом подбирать наиболее выгодные для оборота денег комбинации.

Факторинг для селлеров

Селлерам, которые работают на маркетплейсах — Ozon, Wildberries, Яндекс.Маркет и других — фактор может финансировать закупки. В этом случае комиссию платит селлер. Фактор выделяет ему своеобразную кредитную линию, которая позволяет получить до 100% суммы поставки по факту отгрузки в адрес маркетплейса (в рамках общего лимита). Полученные от фактора деньги поставщик может использовать на новые закупки товаров. В сезон (да и вне его) такая возможность способна очень выручить селлера.

Международный факторинг

Павел со своим знаменитым шоколадом решил выйти на международный рынок и начал поставки в Казахстан. А торговая сеть «Покупайка» закупает соевый соус в Китае. «Фактор денег» работает на международных рынках, что позволяет Павлу и «Покупайке» избегать кассовых разрывов в их новых контрактах.

Международный факторинг обеспечивает финансирование поставок товаров и услуг с отсрочкой платежа в условиях, когда продавец и покупатель — резиденты разных государств, то есть они становятся экспортёром и импортёром. Такой факторинг применяется в ситуации долгосрочных контрактов, регулярных поставок и значительного оборота товара. Иногда в таких сделках участвуют два фактора как посредники от каждого из государств, гарантирующие надежность сделки.

Когда факторинг нужен

Факторинг — это способ пополнить оборотный капитал при надежных партнерских взаимоотношения контрагентов. Если у покупателя отличная репутация, у поставщика стабильные регулярные поставки и отлаженный документооборот, — факторинг становится эффективным способом увеличить оборот и сократить кассовые разрывы.

Иногда факторинг без регресса наоборот может потребоваться для снижения риска невыплаты, — например, поставщик на рынке недавно и хочет подстраховать сомнения в адрес покупателя.

В сделках с государственными организациями и другими партнерами, у которых усложнен процесс согласований, выручит закрытый факторинг.

Активно востребован факторинг и среди селлеров — это позволяет на маркетплейсах расширить ассортимент к сезону даже при отсутствии свободных денег, масштабировать бизнес.

Все виды факторинга под ваши бизнес-задачи и 60+ финансовых организаций с выгодными условиями

Получить финансирование